財務管理筆記（下）

接上篇，本站唯二講財務管理的第二篇，也就是最後一篇。XD

這篇要講的是上篇的第四點，如何做低風險的投資，同時解釋 stock (股票), bond (債卷) 和 money market。

首先要講的是最基本的財務管理，就是把錢存到銀行裡生利息，但是目前的利息極低，大多是 1% 左右，好一點的可能有 2.5%，但是通貨膨脹每年漲 3%，銀行利息根本不夠，存款只會越來越薄，如果退休後想要維持目前有薪時期的生活品質，需要有 6% 以上的利息。那，怎樣的利息才能抗通膨，有效地增加存款呢？

這邊先要提到 "rule of 72"，就是用 72 除以利息，就是讓存款多一倍所需的時間。如果利息是 2%，那你需要 36 年存款才會多一倍(72/2 = 26)，但如果你的利息是 6% 的話，你的存款十二年後就會多一倍(72/6 = 12)。

相信大家都學過 simple interest (單利) 和 compound interest (複利) -- 錢存在銀行，銀行給我們的是 simple interest；我們跟銀行借錢，我們要還給銀行的是 compound interest。如果存款的利息是複利的話，可以讓你存款多一倍所需的時間縮短。

如何讓我們存款的利息也是 compound interest？

以下三種有 compound interest：

1. 股票 stocks：相信大家都知道股票是什麼，也知道它的風險最高，它的利息可以很高，但是公司倒的話，可能讓你連本金都拿不回來。

2. 債卷 bonds：就是借錢給政府，它的利息沒股票高，但是你可以持續領股息，而且政府不會倒，所以再怎麼樣你的本金都不會消失。

3. Money market (不確定中文是什麼)：saving account 的一種，包括短期的政府債卷。

那如果想要做低風險高利息的投資，該選哪一種呢？

選擇投資的準則有兩個：一是選擇價值永遠不會變零的，一是會不停往上漲的。

有什麼是符合這兩個條件的呢？有一個就是 mutual fund。

Mutual fund 是一個含有各種東西的籃子，例如是裝有各種股票的籃子，或是裝有各種 bonds 的籃子，它的概念是買一整個產業。例如一個股票的 mutual fund，裡面會有各種公司的股票，所以就算是有的公司賠了，股價下跌，但同個 fund 裡面的其他公司可能股票上漲，所以它的值不會走到零，除非整個產業都倒了，而這個機率非常小。

至於持續往上漲這點，如果你看上一篇的 Andex Chart 的話，就會發現雖然短期內有漲有跌，但長期看下來，整體是上漲的，所以如果要投資的話，要有放長期的心理準備，因為這是會退休做準備，所以基本上你的錢是丟進去後，等到退休時再拿出來用，而這期間至少還有二三十年，假設各位才處於三十而立的年紀。

理財顧問之前跟我說了一個觀念，就是理財的比例要依年齡分配，例如你是三十歲的話，那你的財產要有 30% 是屬於 fixed income，也就是穩定收入，像是存銀行或是有穩定利息的投資，屬於保守投資，另外 70% 則可以用在風險型投資，例如股票，因為就算賠了還有時間體力把它賺回來。如果你是四十歲，就是要有 40% fixed income，60% 風險投資。年紀越長，保守投資的比例要越高，風險投資的比例要遞減。

以上就是最近學到的理財概念，給大家參考，我只是單純想記下來，因為知道不記下來幾個月後就會忘光光。XD